交易中止损的意义何在?

在构建交易系统的过程中不得不提到的一个问题便是止损，是否需要设置止损？怎么设置止损？止损是交易中人性上必须跨越的一道坎，过了这道坎，才能对交易中的亏损有最根本的认识。

你是否经历过从不设止损到设置止损？

是否因为行情打掉止损后反转而放弃止损？

大部分交易者都会感叹：这波行情要不是“止损”，这次就赚大了！

从根本上来看，所有的止损都不是市场的问题，而是交易者本身的问题。带上止损和会止损是一个新手交易员向成熟交易员转变的过程。刚进入市场，带止损是因为大家都在说带止损，在这个阶段你根本意识不到止损的重要性，你只是随波逐流，因为别人都在止损你也带止损，这就是最可怕的地方。但是到了交易中期，你会发现70%左右的单子在打掉止损之后都会向原先的方向运行，也就是大部分单子不带止损都能扛过去，进而，你放弃止损，你不知道的是70%的止损不可怕，真正可怕的是那侥幸不带止损的30%行情会让你死的很难看。再到交易后期带止损是因为止损已经成为你交易环节中不可或缺的一环，这时候你已经学会了止损。可以这么说，90%的交易者被挡在稳定盈利的大门之外所有的原因都来自于不会带止损。

止损二字背后，究竟浓缩了多少难以名状，声泪俱下的经历？

交易中到底该不该设置止损？坚持不止损，宁可暴毙，还是不断止损之后弹尽粮绝，惨淡立场？

首先，止损是绝对是一个技术活，他与交易资金的大小，仓位大小，入场时机，持仓周期和风控模式都密切相关。我之前提到过杠杆是一个极度邪恶的东西，如果你使用了杠杆，那么经常性的大仓位止损会使你的账户快速缩水，这是对止损和仓位以及杠杆的又一个理解问题。为什么非要在几十个点里面去进行止损，根本原因在于你使用了杠杆，如果你不使用杠杆，10万美金做1手合约，你会一直亏吗？你需要设置止损吗？其实根本不需要，这就是事实，1万个点爆仓，理解到了这一点我能说你活的时间会比别人更长，但是距离盈利依然还有很大距离，如果你按照这种思路去开仓，不带杠杆，你就没必要去纠结你必须几十个点去抓一波多大的行情。这才是做交易的根本，不要以为期货外汇有杠杆能让你放大盈利，但更多的是放大了你的贪婪和风险。理解到这一步，你对止损的理解就高了一个层次。我见过有个前辈，10万美金1手合约的交易，一直不停的止盈，不会止损，再加上趋势的理念，在趋势里面他只会不断的止盈，不会止损，在趋势转向的时候止损，一年大几十的资金百分比的增长。

当然止损，设或不设，都可能会触发非常危险的后果。市场的正常行情走向必然会产生波动，如果止损设置的距离过小，那么往往在价格波动时就容易触发止损，原本可能盈利的单子眼睁睁地变成了亏损单，长此以往，看着资产不断缩水，势必会严重打击你的自信心。更何况错误的止损，本身就是交易者在寻找获利机会付出的成本代价。尤其在你止损之后，要是接连着出现一段非常暴力有迅速的行情，很多人可能更不来不及作决断，白白损失了前几次的试错成本，结果造成了明明看准的行情却抓不住，提早被迫离场。

但是如果你在第一笔头寸进场的时候不带杠杆，盈利之后加仓再去使用杠杆，再使用止损，这时候你的胜算会大很多，盈利说明你的方向做对了，加仓不会放大风险，但是放大了盈利预期。当然进场的触发条件和你的进场条件有关，这又涉及到我之前说的市场主要走势和当前趋势，当日线趋势明确的时候，在每一个当前走势顺势的时候去开仓，盈利加仓，利用这种方式，止损的问题迎刃而解。要知道止损不利的原因在于对于趋势的理解，尤其是当前走势，当前走势直接决定你止损的大小，还在于你的开仓技术，技术的东西不做讲解，每个人方法不同，但只要看明白当前趋势，在大趋势顺势的情况下你的开仓机会不会太多，频率降下来，仓位降下来，当前趋势搞清楚，你自然明白你的止损应该怎么处理，止损只是在趋势明确之后的一种防守手段，盈利加仓才是进攻的方法。

关注止损的问题，轻仓一定是前提，当前走势的进场时机的选择，最后才是趋势。举个例子，在日线60日均线之上利用每一次小时图下跌的背离不带杠杆进场试仓，止损在日线60均线之下，盈利之后加仓，用这种简单的方法去复盘，看看结果会怎么样，我只能说不会死。盈利来自于哪里，我强调了很多次，加仓加仓。任何定量进场出场都没有办法让你稳定盈利，这就是很多ea交易的回测历史数据多么多么完美，一到交易的时候都是亏损，原因大家可以自己去想。

所以止损问题绝对不单单是止损的问题，你对仓位的理解，对杠杆的理解，对趋势的理解，具备了这些功力才能造就你对止损的深刻认识，这才是关键。交易中的每个环节都是相辅相成，而不是单一存在。要深刻认识到止损的原因在于你的交易理由被打破，我们交易日线趋势，是否可以在日线趋势上止损，当然可以。但是，日线趋势有时候止损很大，这才要求我们在当前趋势上面去寻找进场，才衍生出了试错这个概念，为什么要试错？因为刚开始的止损总是最廉价的。所以才有了多周期的运用技术，大周期看趋势，小周期找进场，这就是为什么你经常止损了止损行情又按原先的方向行进，因为大趋势是对的，小周期止损不代表大趋势转变，这也正是试错的意义。

当然我前面提到的大趋势里面不止损，轻仓，不是不止损，只是你可以利用更大周期当市场完全打破你的进场理由之后再止损，谁也不想套个几百上千点，虽然死不了，也活不长。所以说，当你把这些问题都想明白，止损的本来面貌便浮出水面。

轻仓，顺大势，这是目前最流行的理念，这个理念没错，但是还有很多最核心的点没讲出来。比如交易频率，机会选择尤其是大机会的判定，最核心的是盈利加仓，这些才是盈利的核心。轻仓，顺大势，只会让你活的久一点，仅仅如此。但不会选择大的机会，不会控制频率，不会盈利加仓，一样是死。所以说到底止损的问题一定是系统内的问题，绝对不能跳出系统谈止损，很多人私信我一来就问怎么止损，怎么进场，总想获得技术上的圣杯，我每一篇文章都在老生常谈，交易就只有这些东西。

止损设与不设本身就不是个问题，关键在于你的系统是怎么样的，趋势，进场，加仓，机会选择，资金管理等等问题这不是单单一个止损能说清楚的。很多人还在纠结盈利持仓的问题，应该拿多久的问题，很多人还问我拿不住单子怎么办，就好比一个吸毒的人问不吸毒的人怎么戒毒一样，得不到任何答案。交易上很多问题自己想不明白，总妄想从别人身上找到捷径只能是空中楼阁，交易永远只有极少数人在赚钱，所以真正盈利的理念一定是反人性的理念。

交易中人性最大的问题一定是厌恶盈利，而非厌恶风险，你不能盈利是因为你人性中的潜意识不想盈利而已。当你做到真正意义上的厌恶风险，你才能深刻理解止损的意义。当你不再厌恶盈利了，你才能真正的谈得上去运作一波行情。否则，亏损要么扛单，要么亏损加仓，要么连续止损，盈利了单子又拿不住，为什么拿不住，担心利润回吐，为什么担心，说到底还是没看出趋势，你看这些所有的关键词是不是环环相扣的。